出品｜虎嗅科技組作者｜包校千編輯｜廖影題圖｜《鐵雨》劇照為了搶占美國市場，中國動力電池企業(yè)前赴后繼紛紛出海。寧德時代、國軒高科、遠(yuǎn)景動力之后，又一動力電池企業(yè)欲撬開美國市場的大門。9月6日晚間，億緯鋰能(SZ:300014)公告，計(jì)劃在美國與當(dāng)?shù)仄髽I(yè)共建電池產(chǎn)能，生產(chǎn)的電池主要應(yīng)用于指定的北美商用車領(lǐng)域，其中合資方將成為主力客戶，購買大部分電池產(chǎn)品。值得注意的是，與之合資建廠的企業(yè)Electrified Power、Daimler Truck、PACCAR都來頭不小。如果項(xiàng)目促成，不僅意味著億緯鋰能成功奪得這三個國際重要客戶，同時有望成為首個在美國通過合資方式建廠的中國電池企業(yè)。赴美建廠，作為全球化產(chǎn)業(yè)布局的重要舉措之一，中國新能源企業(yè)正遭遇重重阻撓。即便是用技術(shù)換市場、曲線赴美的寧德時代也幾經(jīng)坎坷。（詳見《“寧王”赴美再生變》）作為一家典型的中國動力電池企業(yè)，億緯鋰能同樣無法規(guī)避來自美國外國投資委員會的審查。對此億緯鋰能也坦言，此次投資中間每道關(guān)卡的實(shí)施進(jìn)程和完成時間，都面臨諸多不確定性。但越是艱難，就意味著誰能率先拿下美國市場，誰就能在產(chǎn)能過剩、行業(yè)內(nèi)卷的當(dāng)下，完成“鯉魚跳龍門”的關(guān)鍵一躍。這次億緯鋰能，能把握住這個沖刺行業(yè)領(lǐng)先地位的機(jī)會嗎？赴美建廠，寧德鋪路受美國《通脹削減法案》（IRA）的制約，及地緣政治關(guān)系緊張的背景下；眼下任何中國動力電池制造商，想要開辟美國本土市場，都不得不采取類似寧德時代以“技術(shù)許可”的方式，輔以與福特合作建廠的“曲線策略”，才能把風(fēng)險(xiǎn)降到最低?；趯幍聲r代為電池產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)提供的范本，億緯鋰能同樣采取了類似的方式，向合作方提供產(chǎn)品開發(fā)、制造和商業(yè)化的授權(quán)許可，以加深綁定關(guān)系，試圖把風(fēng)險(xiǎn)最小化。盡管億緯鋰能選用的是合資建廠的方式，但從投資比例來看，億緯僅持股10%，把出資上限設(shè)定在1.5億美元。而根據(jù)協(xié)議，其他三家合作方Electrified Power、Daimler Truck、PACCAR以出資金額8.3億美元為上限，各持有30.00%的股權(quán)。為了讓該項(xiàng)目完全以合資方Electrified Power、Daimler Truck、PACCAR為主導(dǎo)。在合資公司治理層面，億緯在理事會中僅占一席名額，其他成員均來自合作伙伴。在中美緊張的氛圍下，作為中國主流動力電池企業(yè)、全球TOP10電池廠，億緯雖然在合資公司中犧牲了一定的話語權(quán)，但與其謀求的自身利益并不沖突。根據(jù)公告，合資公司生產(chǎn)的電池主要應(yīng)用于指定的北美商用車領(lǐng)域。各方之間的戰(zhàn)略合作擬定將產(chǎn)生多重效益，包括降低產(chǎn)品的開發(fā)費(fèi)用和生產(chǎn)費(fèi)用，同時合作伙伴(及其關(guān)聯(lián)方)將成為合資公司的主要客戶，并將購買全部或絕大部分產(chǎn)品。而億緯美國合作方之一的Electrified Power，是康明斯專為成立合資公司而設(shè)的全資子公司，后者為全球知名的集設(shè)計(jì)、制造、分銷多元的動力解決方案提供商。另外兩個合作伙伴Daimler Truck和PACCAR則是美國卡車制造的主導(dǎo)企業(yè)，前者的控股股東是戴姆勒卡車公司，后者是作為美國大型卡車制造商，主要生產(chǎn)輕型、中型和重型卡車。也就是說，搞定了他們，就等于手握大筆訂單，作為僅有的能吃到這塊蛋糕的中國企業(yè)，這筆交易并不虧。美國市場的重要性和戰(zhàn)略意義，已無需再說明。由于國內(nèi)新能源汽車滲透率從2020年的5.8%，升至2021年的14.8%，僅用了一年的時間，并且乘聯(lián)會預(yù)期今年有望升至36%，市場普遍認(rèn)為，相對于國內(nèi)日趨激烈的電池競爭格局，美國新能源車市場類似于3年前的中國，并且有望復(fù)刻中國新能源車的發(fā)展速度。這也是為什么，頭部企業(yè)不惜冒巨大的風(fēng)險(xiǎn)，也要?dú)⑷脒@片市場的重要原因。特別是磷酸鐵鋰電池，在北美市場的滲透空間巨大。而對于這一技術(shù)路線，中國電池企業(yè)已當(dāng)仁不讓，在國際市場占據(jù)絕對的主導(dǎo)地位，引得特斯拉、大眾汽車、寶馬、福特、雷諾、戴姆勒等汽車巨頭頻頻下單。今年上半年，億緯鋰能替代蜂巢能源進(jìn)入前十，位列第八，裝車量同比大增151.7%，增速排名第一，和比亞迪是僅有的兩家增速達(dá)三位數(shù)的電池廠商。同期，億緯鋰能就獲得美國客戶ABS和Powin合計(jì)達(dá)23GWh方形磷酸鐵鋰電池訂單。按照國內(nèi)磷酸鐵鋰電池裝機(jī)量TOP10排名，億緯鋰能1月到7月位居第五。從此次合資工廠26.4億美元的投資額來看，新增電池產(chǎn)能將主要應(yīng)用北美商用車領(lǐng)域，預(yù)估產(chǎn)能規(guī)劃有幾十個GWh，實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)出貨后將推動億緯鋰能加快開拓北美市場，進(jìn)一步提振其產(chǎn)品在全球的市場份額。康明斯CEO兼總裁詹尼佛·拉姆齊接受福布斯雜志采訪時表示，預(yù)計(jì)新合資企業(yè)將在3年后正式營運(yùn)，每年可生產(chǎn)21GWh的磷酸鐵鋰電池。對于赴美建廠最終能否順利進(jìn)行，有分析師指出，由于IRA規(guī)定中重型商用卡車不享受IRA補(bǔ)貼，也不受限制，因此億緯此次與美國企業(yè)合作不牽涉IRA法案。雖然不能通過IRA法案獲益，但在目前國內(nèi)競爭激烈內(nèi)卷嚴(yán)重的背景下，搶占出海的先機(jī)尤為重要。出海，都是被內(nèi)卷逼的2023年，業(yè)內(nèi)明顯感覺到，國內(nèi)電池產(chǎn)業(yè)鏈出海的節(jié)奏明顯加快了。除了赴美建廠這條路之外，歐洲市場亦是億緯鋰能開拓的重心。9月7日，億緯鋰能再度公告，子公司億緯動力與Rimac簽訂諒解備忘錄，在約定項(xiàng)目中批量生產(chǎn)和供應(yīng)用于生產(chǎn)電動車電池的電池。Rimac是一家在克羅地亞注冊成立的公司，業(yè)務(wù)涵蓋高性能電池系統(tǒng)、電力驅(qū)動單元、控制系統(tǒng)和儲能解決方案的設(shè)計(jì)、開發(fā)、生產(chǎn)和供應(yīng)，是一家高性能汽車技術(shù)解決方案的提供商。綜合來看，億緯鋰能今年在海外擴(kuò)張的表現(xiàn)尤為突出，包括Rimac的定點(diǎn)在內(nèi)，億緯鋰能年內(nèi)已拿下三份海外電池大單，合計(jì)供貨產(chǎn)能為23GWh。國內(nèi)動力電池行業(yè)今年上半年，呈現(xiàn)出產(chǎn)能過剩難以扭轉(zhuǎn)的態(tài)勢，就連寧德時代的產(chǎn)能利用率也從同期的81%大幅度降至60.5%。產(chǎn)業(yè)嚴(yán)重內(nèi)卷的當(dāng)下，“出海”成為了國內(nèi)電池企業(yè)展現(xiàn)核心競爭力的舞臺，也是競逐行業(yè)頭部的必由之路。2023年以來，國內(nèi)頭部電池企業(yè)海外市場開拓、產(chǎn)能擴(kuò)張、渠道建設(shè)等步伐開始提速。截至目前，億緯鋰能本土化產(chǎn)能建設(shè)已覆蓋了北美、歐洲以及東南亞等地。根據(jù)財(cái)報(bào)，今年上半年億緯鋰能的動力電池營業(yè)收入，同比增長71.92%至121.19億元，鋰電池相關(guān)業(yè)務(wù)的海外收入已占同期營業(yè)收入的30%以上。特別是在二季度，億緯在動力電池的市場開拓步伐，并沒有因產(chǎn)能過剩而放緩。無論在國內(nèi)還是海外，億緯動力電池的裝機(jī)量都保持著三位數(shù)增長。不過，毛利率水平仍維持在14%左右的同期水平，凈利潤出現(xiàn)了較大幅度的下滑，環(huán)比降低11.27%至10.11億元。不過相較寧德時代在今年二季度創(chuàng)下高達(dá)108.9億元的凈利潤，和10.92%的環(huán)比增長，億緯鋰能則陷入了增收不增利的泥潭，在盈利能力方面與之差距懸殊。一方面，碳酸鋰二季度的價(jià)格就重回上漲趨勢，原本鋰價(jià)降低所帶來的促進(jìn)作用逐步消散，導(dǎo)致億緯鋰能二季度的盈利受到了不小的沖擊；另一方面，在充分享受原材料成本下降的同時，億緯鋰能進(jìn)行了電池的降價(jià)，把一部分利潤空間讓利給終端的新能源車企，目的是鞏固裝機(jī)量和市占率。顯然，奉行低價(jià)策略并不是長久之計(jì)。除了加速推進(jìn)動力出海，還需要強(qiáng)有力的技術(shù)和產(chǎn)品迭代，才能持續(xù)鞏固和提升電池企業(yè)的綜合競爭力。隨著特斯拉、寶馬等新能源前沿車企對于4680和4695大圓柱電池的青睞和投入，億緯鋰能正將重心逐步全部轉(zhuǎn)移至大圓柱電池的研發(fā)。截至今年二季度，億緯鋰能已完成了46系列等高比能大圓柱電池的布局，并完成了100萬顆46系列三元高比能電池的生產(chǎn)下線，具備了商業(yè)化交付和應(yīng)用的能力。根據(jù)億緯鋰能目前的在手訂單，46系列大圓柱電池現(xiàn)已取得未來5年海內(nèi)外車企客戶意向性訂單合計(jì)約472.31GWh。按照目前的發(fā)展態(tài)勢，億緯鋰能董事長劉金成預(yù)測，最晚2024年全產(chǎn)業(yè)鏈都將出現(xiàn)產(chǎn)能過剩，“而唯一不會出現(xiàn)過剩的，就是那些質(zhì)量上乘、成本低的電池產(chǎn)品?！?我是虎嗅科技編輯包校千，關(guān)注新能源和新材料，行業(yè)人士交流請加微信：Gryffindor-bxq，備注公司+姓名，新聞線索和爆料可發(fā)送郵件至：baoxiaoqian@huxiu.com